---

Tartalom

Vezetői összefoglaló

1. Bevezetés

2. Stilizált tények a magyar bankrendszerről nemzetközi összehasonlításban
2.1. A magyar bankrendszer mérete és hitelezési aktivitása
2.2. Sérülékenységi mutatók
2.3. Tulajdonosi és irányítási szerkezet
2.4. Koncentráció és verseny
2.5. A stilizált tényekből levonható következtetések

3. A hitelintézeti rendszer átalakulása
3.1. Klaszterek a magyar hitelintézeti rendszerben
3.2. A bankrendszer átrendeződésének tendenciái

4. Egy jól működő magyar bankrendszer 10 ismérve
4.1. Versenyző bankrendszer
4.2. Tisztességes profitot termelő bankrendszer
4.3. A profit nagyobb részét visszaforgató bankrendszer
4.4. Nagyobb mértékben önfinanszírozó bankrendszer
4.5. Növekedést támogató, prudens vállalati hitelezés
4.6. Egészséges lakossági hitelezés
4.7. Hatékony bankrendszer
4.8. Átlátható és felelős bankrendszer
4.9. Likvid bankrendszer
4.10. Tőkeerős bankrendszer

5. Javaslat egy konszenzusos jövőkép kialakítására

6. Melléklet: A hitelintézeti rendszer strukturális kérdései a szakirodalom fényében
6.1. Piaci szerkezet
6.2. Tulajdonosi szerkezet és irányítási forma
6.2.1. Külföldi tulajdonú bankok
6.2.2. Állami tulajdonú bankok
6.2.3. A takarékszövetkezeti szektor

7. Hivatkozások

---

Bevezetés

A magyar hitelintézeti rendszer jelentős mértékben járult hozzá a válság előtt a gazdaság sérülékenységének felépüléséhez. A szektort a válság kitöréséig a hitelezés, ezen belül különösen a vállalati projekt-, és a lakossági devizahitelezés felfutása, illetve az abból fakadó magas jövedelmezőség jellemezte. Ebben az időszakban a bankrendszer viselkedése az egészségesnél közel 1 százalékponttal nagyobb gazdasági növekedést eredményezett.

A globális válság kitörése súlyos zavarokat okozott a hazai pénzügyi rendszerben. A rossz eszközszerkezet és a reálgazdaság teljesítményének visszaesése miatt a bankrendszer kiugróan magas veszteségeket szenvedett el a válság éveiben, aminek hatására hitelezési aktivitása számottevően visszaesett, lassítva ezzel a gazdasági kilábalást. A válság éveiben a bankrendszer átlagosan 1-2 százalékponttal fogta vissza a GDP növekedési ütemét.

Tanulmányunkban megkíséreljük feltárni a magyar pénzügyi rendszer gyengeségeinek okait, jellemezzük jelenleg is zajló átalakulásának főbb tendenciáit. Annak érdekében, hogy a jövőben elkerülhetőek legyenek a válságban tapasztalthoz hasonló súlyos megrázkódtatások, kísérletet teszünk annak felvázolására, milyen bankrendszer támogathatná leginkább a magyar gazdaság fenntartható növekedését.

Az anyag felépítése a következő: a második részben nemzetközi összehasonlításban mutatjuk be a magyar hitelintézeti rendszer főbb tulajdonságait, és beazonosítjuk azokat a tényezőket, amelyek miatt a régió egyik legrosszabb teljesítményét nyújtotta. Ezután felvázoljuk a bankrendszer várható átalakulásának főbb irányait és kockázatait. A negyedik részben megfogalmazunk 10 olyan elvárást, amelynek egy, a magyar gazdaság hosszú távú érdekeit szolgáló bankrendszernek meg kell felelni. Mellékletünkben az olvasó egy kiterjedt irodalom-feldolgozást talál arra vonatkozóan, hogy az egyes pénzügyi rendszerek strukturális tulajdonságai milyen mértékben járulnak hozzá a társadalmi jóléthez.

---